این آئی او ایف کا پہلی سہ ماہی میں خالص منافع 232.8 ملین روپے رہا؛ این اے وی 11.2191 روپے ہو گئی۔ NIOF reports Q1 FY27 net income of PKR 232.8mn (-57.9% YoY); NAV per unit stands at PKR 11.2191.
خلاصہ رپورٹ
این بی پی انکم اپرچیونٹی فنڈ (NIOF) نے 30 ستمبر 2026 کو ختم ہونے والی پہلی سہ ماہی کے لیے اپنے مالیاتی نتائج جاری کر دیے ہیں۔ فنڈ نے اس سہ ماہی میں 232.78 ملین روپے کا خالص منافع حاصل کیا، جو گزشتہ سال کی اسی مدت کے 553.04 ملین روپے کے مقابلے میں 57.91٪ کم ہے۔ منافع میں کمی کی بنیادی وجہ گزشتہ سال کی نسبت سرکار اور کارپوریٹ سیکیورٹیز کی فروخت سے حاصل شدہ سرمایہ کاری منافع (Capital Gains) کی غیر موجودگی ہے۔ سہ ماہی کے دوران کوئی ڈیویڈنڈ نہیں دیا گیا۔
مالیاتی موازنہ (Q1 FY27 بمقابلہ Q1 FY26)
| پیمائش | Q1 FY27 (PKR '000) | Q1 FY26 (PKR '000) | تبدیلی % |
|---|---|---|---|
| بینک بیلنس پر منافع | 135,301 | 78,695 | +71.93% |
| حکومتی سیکیورٹیز سے آمدنی | 99,229 | 163,487 | -39.30% |
| TFCs / صکوک سے آمدنی | 20,438 | 36,252 | -43.62% |
| سرمایہ کاری پر حاصل شدہ منافع (Capital Gains) | - | 263,746 | -100.00% |
| کل آمدنی | 275,466 | 605,854 | -54.53% |
| کل اخراجات | 42,683 | 52,816 | -19.18% |
| خالص منافع (قبل از ٹیکس) | 232,783 | 553,038 | -57.91% |
اثاثوں کی تقسیم (Asset Allocation as of Sep 30, 2026)
- کیش ایکوئلنٹ اور دیگر صافی اثاثے (AA+): 51.60%
- پاکستان انویسٹمنٹ بانڈز (PIBs - AAA): 19.72%
- ٹریژری بلز (T-Bills - AAA): 11.96%
- TFCs / صکوک: 11.10%
- ٹرم ڈیپازٹ ریسپٹ (TDR): 5.62%
فنڈ کی کریڈٹ ریٹنگ PACRA کی طرف سے 'A+ (f)' پر برقرار رکھی گئی ہے۔ اگرچہ خالص منافع میں کیپٹل گینز نہ ہونے کے باعث کمی آئی ہے، لیکن بینک ڈیپازٹس سے آمدنی میں مثبت اضافہ دیکھنے کو ملا ہے۔ فنڈ کی این اے وی جون 2026 کے 10.9428 روپے سے بڑھ کر 11.2191 روپے ہو گئی ہے۔
Executive Summary
NBP Income Opportunity Fund (NIOF), managed by NBP Fund Management Limited, announced its financial results for Q1 FY27 ended September 30, 2026. The fund earned a net income of PKR 232.78 million, representing a 57.91% YoY decline compared to PKR 553.04 million in Q1 FY26. The primary driver behind the earnings drop was the high base effect of PKR 263.75 million in realized capital gains recorded in the corresponding quarter last year. NAV per unit increased to PKR 11.2191 from PKR 10.9428 as of June 30, 2026. No payout was declared for the quarter.
Financial Breakdown (Q1 FY27 vs Q1 FY26)
| Metric | Q1 FY27 (PKR '000) | Q1 FY26 (PKR '000) | Change % |
|---|---|---|---|
| Profit on Bank Balances | 135,301 | 78,695 | +71.93% |
| Income on Govt Securities | 99,229 | 163,487 | -39.30% |
| Income on TFCs & Sukuks | 20,438 | 36,252 | -43.62% |
| Net Realised Gain on Investments | - | 263,746 | -100.00% |
| Total Income | 275,466 | 605,854 | -54.53% |
| Total Expenses | 42,683 | 52,816 | -19.18% |
| Net Income After Tax | 232,783 | 553,038 | -57.91% |
Asset Allocation (as of Sep 30, 2026)
- Cash Equivalents & Other Net Assets (AA+): 51.60%
- PIBs (AAA): 19.72%
- T-Bills (AAA): 11.96%
- TFCs / Sukuk: 11.10%
- Term Deposit Receipts (TDR): 5.62%
The fund maintains a stable 'A+ (f)' rating from PACRA. Despite lower reported net profit YoY due to lack of capital gains, core yield from bank balances grew by 71.9% YoY. Annualized quarterly return stood at 10.02% p.a. against the benchmark return of 11.16% p.a.