این بی پی اسٹاک فنڈ کو کیو 1 میں 4.26 ارب روپے کا خالص نقصان، این اے وی 6.8٪ کم ہو کر 41.70 روپے رہی۔ NBP Stock Fund posts PKR 4.26bn net loss in Q1 FY27 as NAV falls 6.8% to PKR 41.70; no dividend.
ایگزیکٹو سمری
این بی پی اسٹاک فنڈ نے 30 ستمبر 2026 کو ختم ہونے والی پہلی سہ ماہی کے مالیاتی نتائج کا اعلان کر دیا ہے، جس کے تحت فنڈ کو 4,261 ملین روپے (4.26 ارب روپے) کا خالص بعد از ٹیکس نقصان ہوا۔ پچھلے سال اسی مدت میں فنڈ کو 13,137 ملین روپے کا منافع ہوا تھا۔ نقصان کی بنیادی وجہ حصص بازار کی مندی کے باعث سرمایہ کاری پر 3.63 ارب روپے کا غیر محسوس شدہ (Unrealized) نقصان ہے۔ فنڈ کی فی یونٹ این اے وی (NAV) 6.8 فیصد کی کمی کے ساتھ 41.7041 روپے پر آ گئی ہے۔ سہ ماہی کے لیے کسی ڈیویڈنڈ کا اعلان نہیں کیا گیا۔
مالیاتی موازنہ (Financial Snapshot)
| میٹرک ('000 روپے) | Q1 FY27 | Q1 FY26 | تبدیلی |
|---|---|---|---|
| ڈیویڈنڈ آمدنی | 490,730 | 438,160 | +12.0% |
| سرمایہ کاری پر فروخت کا نفع / (نقصان) | (565,215) | 842,174 | -167.1% |
| غیر محسوس شدہ نفع / (نقصان) (FVTPL) | (3,629,891) | 12,265,848 | -129.6% |
| کل آمدنی / (نقصان) | (3,669,284) | 13,590,865 | -127.0% |
| کل اخراجات | 591,795 | 453,400 | +30.5% |
| خالص نفع / (نقصان) بعد از ٹیکس | (4,261,079) | 13,137,465 | -132.4% |
سرمایہ کاروں کے لیے اہم نکات:
- پہلی سہ ماہی میں کے ایس ای-100 انڈیکس میں 5.7 فیصد (10,332 پوائنٹس) کی کمی دیکھی گئی۔
- فنڈ کی این اے وی 30 جون 2026 کے 44.7694 روپے سے کم ہو کر 30 ستمبر 2026 کو 41.7041 روپے پر آ گئی (6.8 فیصد کمی)۔
- بینچ مارک میں 4.6 فیصد کمی آئی، جس کی وجہ سے فنڈ نے بینچ مارک کے مقابلے میں 2.2 فیصد انڈر پرفارم کیا۔
- فنڈ کے کل صاف اثاثہ جات (Net Assets) 61.26 ارب روپے سے کم ہو کر 57.18 ارب روپے رہ گئے۔
Executive Summary
NBP Stock Fund has reported its un-audited financial results for the first quarter ended September 30, 2026 (Q1 FY27). The fund posted a net loss after tax of PKR 4,261 million compared to a net profit of PKR 13,137 million in SPLY. The negative performance was primarily driven by PKR 3,630 million in net unrealized re-measurement losses on its equity portfolio alongside PKR 565 million in net realized capital losses amidst market pressure. Net Asset Value (NAV) per unit dropped 6.8% during the quarter to PKR 41.7041. No dividend was declared.
Financial Performance Breakdown
| Metric (PKR '000) | Q1 FY27 | Q1 FY26 | YoY Change |
|---|---|---|---|
| Dividend Income | 490,730 | 438,160 | +12.0% |
| Bank Deposit Profit | 35,092 | 44,683 | -21.5% |
| Net Realized Gain / (Loss) | (565,215) | 842,174 | -167.1% |
| Net Unrealized Gain / (Loss) | (3,629,891) | 12,265,848 | -129.6% |
| Total Income / (Loss) | (3,669,284) | 13,590,865 | -127.0% |
| Total Expenses | 591,795 | 453,400 | +30.5% |
| Net Profit / (Loss) After Tax | (4,261,079) | 13,137,465 | -132.4% |
Key Highlights & Fund Commentary
- Market Dynamics: The KSE-100 Index declined by 5.7% (10,332 points) during 1QFY27, closing at 169,969 points amid geopolitical tensions and inflation concerns.
- NAV Movement: Unit price fell from Rs. 44.7694 (as of June 30, 2026) to Rs. 41.7041 (as of September 30, 2026), representing a 6.8% decrease.
- Benchmark Comparison: The fund underperformed its benchmark by 2.2% during the quarter (benchmark declined 4.6%).
- AUM Growth/Decline: Fund net assets shrank by 6.7% from Rs. 61.26 billion to Rs. 57.18 billion.
- Asset Allocation: Sector allocations were led by Commercial Banks (28.1%), Oil & Gas Exploration (16.3%), Cement (10.8%), Fertilizer (10.4%), and Refinery (8.7%).