اے آئی اے آئی ایف نے FY26 میں 85.5 ملین روپے خالص منافع (-32٪) کا اعلان کیا اور 9.08 روپے فی یونٹ ڈیویڈنڈ دیا۔ AIAIF reports FY26 net income of PKR 85.5mn (-32% YoY) and declares PKR 9.08/unit interim payout.
ایگزیکٹو سمری
یو بی ایل فنڈ مینیجرز کے زیر انتظام الامین اسلامک ایگریسو انکم فنڈ (AIAIF) نے مالی سال 2026 کے لیے اپنے مالیاتی نتائج جاری کر دیے ہیں۔ مین اسکیم (AIAIF) نے 85.46 ملین روپے کا خالص منافع کمایا جو گزشتہ سال کے 126.26 ملین روپے کے مقابلے میں 32.3% کم ہے۔ فنڈ نے FY26 کے دوران 9.47% کی سالانہ واپسی (Return) فراہم کی جبکہ اس کا بینچ مارک 10.45% تھا۔ فنڈ نے 24 جون 2026 کو 9.0846 روپے فی یونٹ کا عبوری منفعتمقسوم (Cash Payout) بھی ڈکلیئر کیا۔
فنڈ بمقابلہ پلان - کارکردگی کا موازنہ
| پیرامیٹر | AIAIF (مین فنڈ) | AIAIP-I (پلان I) |
|---|---|---|
| کل آمدنی (Total Income) | PKR 100.45mn | PKR 8.85mn |
| اخراجات (Total Expenses) | PKR 15.00mn | PKR 2.19mn |
| خالص منافع (Net Income) | PKR 85.46mn | PKR 6.66mn |
| سالانہ ریٹرن (FY26 Return) | 9.47% | 21.51% |
| بینچ مارک ریٹرن | 10.45% | 10.45% |
| تقسیم شدہ منفعتمقسوم (Payout) | Rs. 9.0846 / unit | Rs. 21.4133 / unit |
| NAV فی یونٹ (30 جون 2026) | PKR 101.4362 | PKR 100.0782 |
اثاثوں کی تقسیم (Asset Allocation)
- کیش بقیہ جات (Cash): 50.32%
- حکومتِ پاکستان اجارہ صکوک (GoP Ijarah Sukuk): 27.89%
- کارپوریٹ صکوک / TFCs: 19.06%
- دیگر اثاثے: 2.73%
سرمایہ کاروں کے لیے اہم نكات (Investor Takeaway)
AIAIF کا مین فنڈ بینچ مارک سے تھوڑا پیچھے رہا جبکہ اس کے پلان AIAIP-I نے 21.51% کا شاندار ریٹرن فراہم کر کے بینچ مارک کو بڑے مارجن سے مات دی۔ پورٹ فولیو میں کیش اور اجارہ صکوک کی متوازن تقسیم سرمایہ کاروں کے سرمائے کو تحفظ فراہم کرتی ہے، تاہم سیکیورٹیز کی آمدنی میں کمی کے باعث مجموعی منافع میں سالانہ بنیادوں پر کمی دیکھی گئی ہے۔
Executive Summary
Al-Ameen Islamic Aggressive Income Fund (AIAIF), managed by UBL Fund Managers Limited, published its annual report for the fiscal year ended June 30, 2026. The main fund posted a net income of PKR 85.46mn, reflecting a 32.3% YoY decline compared to PKR 126.26mn in FY25. AIAIF generated a annual return of 9.47% against its benchmark of 10.45%. During the year, the Chief Executive Officer approved an interim cash payout of PKR 9.0846 per unit for AIAIF on June 24, 2026.
Scheme Comparison: Main Fund vs Plan-I
| Metric | AIAIF (Main Fund) | AIAIP-I (Plan I) |
|---|---|---|
| Total Income | PKR 100.45mn | PKR 8.85mn |
| Total Expenses | PKR 15.00mn | PKR 2.19mn |
| Net Income (PAT) | PKR 85.46mn | PKR 6.66mn |
| FY26 Annual Return | 9.47% | 21.51% |
| Benchmark Return | 10.45% | 10.45% |
| Cash Distribution / Unit | PKR 9.0846 | PKR 21.4133 |
| NAV per Unit (June 30, 2026) | PKR 101.4362 | PKR 100.0782 |
| Net Assets | PKR 641.63mn | PKR 50.82mn |
Asset Allocation (% of Total Assets)
- Cash & Bank Balances: 50.32% (2025: 41%)
- GoP Ijarah Sukuk: 27.89% (2025: 37.02%)
- Corporate Sukuks / TFCs: 19.06% (2025: 13.17%)
- Others: 2.73% (2025: 5.21%)
Investor Takeaway
While the main AIAIF scheme slightly underperformed its benchmark (9.47% vs 10.45%), Plan-I (AIAIP-I) delivered an impressive 21.51% return. Net income declined across both schemes YoY primarily due to lower overall asset yields compared to the high interest rate benchmark in FY25. Portfolio risk remains well-managed with half the fund held in liquid cash and high-grade sovereign/corporate Shariah instruments.